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Este blog de microfinanzas comenzó a actualizarse el 1 de febrero de 2008 y se cerró el 30 de noviembre de 2015.

martes, 31 de julio de 2012

Micronoticias de San Cristóbal y Nieves


Cursos de educación financiera en Basseterre. Los residentes de las islas de San Cristóbal y Nieves tendrán una oportunidad de mejorar sus conocimientos financieros con los nuevos cursos de inversión y ahorro que ofrecerá el Banco Central del Caribe Oriental (ECCB) a partir del 4 de octubre próximo. El curso, de modalidad práctica e interactiva, dura diez semanas y cubre diversos tópicos como planificación financiera personal, cómo protegerse contra riesgos financieros y tipos de instrumentos de inversión, entre otros.

Según informó el banco, un total de 450 sancristobaleños se han graduado en este curso desde su primera implementación en 2004. El ECCB ejecuta este programa en colaboración con la University of the West Indies Open Campus-San Cristóbal y Nieves y el Clarence Fitzroy Bryant College, con sede en Basseterre.

Comparten con campesinos resultados de una investigación. Campesinos y oficiales de extensión en la isla de Nieves esperan beneficiarse de la investigación agrícola desarrollada recientemente por el Caribbean Agriculture Research and Development Institute (CARDI)-San Cristóbal y Nieves, informó este viernes el St. Kitts & Nevis Observer. El Instituto presentó esta semana un seminario para distintos sectores de la agricultura en las islas, a fin de presentar hallazgos sobre el cultivo de patatas, repollo y pimientos.

Robelto Hector
Pathleen Titus, de la oficina de CARDI en la Federación, dijo que la investigación fue realizada para ayudar a los agricultores a incrementar sus producciones y a la vez reducir costos. En tanto el ministro de Agricultura, Robelto Hector, participó en la apertura del seminario y destacó la importancia de adoptar en las fincas las recomendaciones del estudio.

Créditos subsidiados para animar la economía. El semanario SKN Leewards Times recomendó al gobierno de San Cristóbal y Nieves inyectar millones de dólares en la economía de la Federación utilizando fondos de la Sugar Industry Diversification Foundation (SIDF). En su editorial de este fin de semana, la publicación propuso liberar créditos a la ciudadanía de hasta 500 mil dólares del Caribe Oriental (US$ 185 mil), a tasa fija del 5% anual, a través del fondo de vivienda subsidiada de la SIDF, como un medio para animar la economía.

La SIDF es el organismo encargado de asistir al gobierno en la transición de una economía de monocultivo, basada en el azúcar, a una más diversificada.

MFTransparency renueva y lanza nuevo website


Chuck Waterfield
La organización estadounidense MicroFinance Transparency (MFTransparency) renovó y lanzó su nuevo website, un punto de referencia online, simple de navegar, sobre datos de precios de microcréditos en distintos países, noticias y recursos didácticos dedicados a la transparencia de precios en las microfinanzas.

El CEO de MFTransparency, Chuck Waterfield, enmarcó este lanzamiento dentro de los hitos de la institución en sus cuatro años de vida.

“Desde que comenzamos a operar, hemos trabajado en 28 países con más de 400 instituciones, que comprenden unos 1.300 productos comerciales vendidos a más de 45 millones de clientes de microfinanzas”, dijo.

“En los últimos cuatro años hemos visto el creciente reconocimiento hacia la importancia de proteger al consumidor, el desempeño social y las microfinanzas responsables, así como el incremento de la demanda por parte de todos los sectores de la industria por la transparencia en la fijación de precios”, agregó el ejecutivo.

Waterfield agradeció el apoyo de todos quienes han ayudado a la organización a hacer de las microfinanzas la primera industria, entre todas, que divulga de manera voluntaria y global sus precios reales.

Por su parte Tony Sheldon, presidente de la junta directiva, dijo que con el nuevo website se ofrece “una poderosa combinación de datos sobre precios y material educativo, elementos claves en la promoción de un pricing transparente y esencial para seguir avanzando hacia una industria de las microfinanzas responsable”.

En el nuevo sitio se puede ver la última newsletter institucional (julio 2012), la popular herramienta de cálculo de precios transparentes en Excel (disponible en español), un catálogo con todas las presentaciones dadas por la organización en eventos de la industria en los últimos cuatro años (algunas en español), un reporte que muestra que el Grameen Bank de Bangladesh ofrece los precios más bajos entre las principales IMFs del país (el reporte constituye un apoyo a la independencia del banco en el marco de la iniciativa global que lleva reunidas más de 5.000 firmas en dos semanas y que se presentará como petición al gobierno bangladesí el próximo 17 de agosto), material educativo, noticias sobe eventos, etc.

La organización invita a la participación y al envío de comentarios, no sólo al nuevo sitio sino también las páginas de MFTransparency en Facebook, Twitter y otras redes sociales.

Smart Campaign: Herramientas de protección al cliente ahora traducidas al portugués


La Smart Campaign, iniciativa global de protección al cliente de microfinanzas, anunció el lanzamiento del primer lote de herramientas en portugués.

Se trata del cuestionario inicial de autoevaluación para instituciones microfinancieras, con el fin de que ellas mismas examinen sus prácticas de protección al cliente. Es una de las herramientas más utilizadas de la campaña, hasta el momento sólo ofrecidas en inglés, español, francés, ruso y árabe.

El cuestionario permite que cada IMF se interrogue a sí misma sobre cuál es su comportamiento respecto a los Principios de protección al cliente, vinculados a evitar el sobreendeudamiento, determinación responsable de los precios, transparencia, trato justo y respetuoso, confidencialidad de los datos y gestión de quejas.

En el marco latinoamericano, Brasil está entre los países más destacados de la región por su empuje innovador en materia de agentes bancarios y se ha beneficiado de sólidas reformas y programas de inclusión financiera en los últimos años, de acuerdo con el Microscopio global sobre el entorno de negocios para las microfinanzas 2011.

El desarrollo y traducción de las herramientas al portugués fue posible con el apoyo del Fondo Multilateral de Inversiones (Fomin) del Banco Interamericano de Desarrollo.

La Smart Campaign es una iniciativa alojada en el Centro para la Inclusión Financiera (desde cuyo blog se dio a conocer esta noticia) de ACCIÓN International.

Investigación: Convocan a estudiantes a presentar sus tesis de postgrado en certamen europeo


Estudiantes que hayan escrito su tesis de postgrado sobre algún tópico relacionado con las microfinanzas en universidades de la Unión Europea pueden participar del Programa de Premios University Meets Microfinance (UMM). La fecha límite para presentar el trabajo es el 31 de agosto de 2012.

El programa UMM otorga un premio anual para investigaciones de estudiantes destacados en temas vinculados a las microfinanzas. Pueden presentarse estudiantes que hayan completado su tesis final de Máster o programas equivalentes.

El premio consiste en la publicación del trabajo. Adicionalmente, el ganador se hace acreedor de 500 euros y la invitación a participar de la International Microfinance Awards Ceremony, que este año se realiza en París.

El comité de selección está integrado por los siguientes profesores: Marek Hudon (Université Libre de Bruselas), Arvind Ashta (ESC Dijon, Francia), Adalbert Winkler (Frankfurt School of Finance and Management, Alemania), Jean-Michel Servet (Graduate Institute of International and Development Studies, Ginebra, Suiza), Manfred Nitsch (Freie Universität Berlin), Christina Wildenauer (TU Berlin), Ana Marr (Greenwich University, Gran Bretaña), Laura Vigano (Università degli studi di Bergamo, Italia), Baptiste Venet (Université Paris Dauphine), Stephan Klasen y Ahmad Nawaz (University of Goettingen, Alemania) y Andreas Woudenberg (INHolland University of applied Science The Hague, Países Bajos).

UMM informó también que la tercera convocatoria para el Programa de Becas (licenciatura y Máster) se cierra el 15 de octubre de 2012.

UMM es un programa que promueve la cooperación entre estudiantes universitarios en Europa y profesionales de las microfinanzas. Fue lanzado por PlaNet Finance Alemania y la Freie Universität Berlin y es cofinanciado por el gobierno alemán a través de su ministerio de cooperación y desarrollo (BMZ). Las actividades UMM hasta el momento han concitado la participación de 1991 estudiantes, profesores y profesionales de 10 países.

lunes, 30 de julio de 2012

Micronoticias del Ecuador


AFI concreta seminario internacional en Quito. Presidentes y gerentes de bancos centrales, superintendentes de bancos, representantes del sector financiero público, privado y cooperativo, autoridades de gobierno, organismos de cooperación internacional, multilaterales, expertos, académicos y técnicos participarán este jueves 2 de agosto en Quito del Seminario Internacional Bancos Centrales. Sistemas de pago e inclusión financiera, organizado por la Alianza para la Inclusión Financiera (AFI), el Banco Central del Ecuador (BCE) y el Banco de Desarrollo de América Latina (CAF). El presidente ecuatoriano Rafael Correa brindará las palabras de bienvenida.


Entre otros ponentes, participarán Alfred Hannig, director ejecutivo de la AFI; Carlos López Moctezuma, coordinador de asesores del presidente de la Comisión Nacional Bancaria y de Valores de México; Rosa Matilde Guerrero, experta ecuatoriana en inclusión financiera; Fernando Peña, presidente ejecutivo de Banrural de Guatemala; Pablo Sanguinetti, director de Investigaciones Socioeconómicas de la CAF; Saeed Ahmed, director del departamento de Crédito del banco central de Paquistán; Mario Bergara, presidente del Banco Central del Uruguay y Stephen Mwaura, jefe nacional del Sistema de Pagos del Banco Central de Kenia. El evento se enmarca en las celebraciones por los 85 años de la fundación del BCE.

RFR pone fecha a XII Foro Ecuatoriano de Microfinanzas. La Red Financiera Rural del Ecuador (RFR) realizará el XII Foro Ecuatoriano de Microfinanzas “Creando sistemas financieros inclusivos para el desarrollo sustentable”, que se llevará a cabo los días 17, 18 y 19 de octubre próximos en la ciudad de Manta, provincia de Manabí, sobre la costas del océano Pacífico.

El evento contará con la presencia de destacados expertos, tanto nacionales como internacionales, quienes analizarán y presentarán sus propuestas para enfrentar los retos de las microfinanzas. Para mayor información contactarse con este correo: foroecuatoriano@rfr.org.ec.

BNF reporta resultados de microcrédito en primer semestre. El Banco Nacional de Fomento (BNF) desembolsó durante el primer semestre de 2012 un total de US$ 96 millones en microcréditos, beneficiando así a unas 16.393 personas, informó la entidad a través de un comunicado. El financiamiento cubre hasta el 100% del proyecto de inversión, con una tasa de interés anual del 11% para producción y 15% para comercio y servicios. Los montos van de 100 a 20 mil dólares, con un plazo de hasta 5 años. La garantía es quirografaria (personal) para un monto de hasta US$ 15 mil y prendaria o hipotecaria (opcional) para un monto de hasta US$ 20 mil.

Beneficiarios de microcrédito BNF
El banco dio a conocer algunos testimonios de beneficiarios, como el de Rudbel Jiménez, que recibió un préstamo por US$ 3.000 para ampliar su taller de repuestos de motocicletas en Puyo, provincia de Pastaza. “Cuando fui a solicitar el crédito fui con un poco de temor que me digan que no, pero conforme pasaron los días las cosas se fueron dando y sin mayores inconvenientes me otorgaron el préstamo que solicité”, dijo. Ahora aspira a seguir creciendo y poder comprar un espacio de trabajo propio.

PNUD reafirma intangibilidad del Yasuní. El flamante coordinador residente del Sistema ONU y representante residente del PNUD en el Ecuador, el español Diego Zorrilla, se reunió en Nueva York con la administradora del Programa, Helen Clark (foto), para expresar su adhesión a la iniciativa Yasuní ITT, adoptada por el gobierno para mantener la intangibilidad de una parte del Parque Nacional Yasuní, en el Amazonas ecuatoriano, alejada de la explotación petrolera.

foto: PNUD
El PNUD tiene a su cargo la administración del fideicomiso a través del cual se receptan aportes de contribuyentes e interesados en la propuesta de dejar bajo tierra 846 millones de barriles de crudo existentes en los campos Ishpingo-Tambococha-Tiputini, ubicados dentro de la reserva Yasuní.

Capacitan a microempresarios con alguna discapacidad. La Fundación de Apoyo Comunitario y Social del Ecuador (Faces), miembro de la Red Financiera Rural (RFR), inició el proceso de capacitación para sus clientes que tienen alguna discapacidad, bajo la temática “administración de pequeñas empresas”. Esta actividad es ejecutada por la institución como parte de su responsabilidad social, informó la RFR en su último boletín.

Laura Sarango, oficial de capacitación de Fundación Faces, explicó que estas charlas están encaminadas a brindar herramientas cognoscitivas prácticas, las cuales luego serán aplicadas por las personas con discapacidad y/o sus familiares en su microempresa. El programa está compuesto de dos módulos: el primero (ya en marcha) “Administración de pequeñas empresas” y el segundo “Administración de pequeños negocios”.

Jardín Azuayo inaugura oficina en Ponce Enríquez. La cooperativa de ahorro y crédito Jardín Azuayo inauguró este mes una oficina en Ponce Enríquez, provincia de Azuay, a fin de sumar servicios y prestaciones a sus más de 170 mil socios en las provincias del sur del Ecuador.

Durante el evento, su presidente padre Hernán Rodas rescató el espíritu del cooperativismo: “Hoy en esta globalización que vivimos, todos los cooperativistas estamos llamados a recuperar el profundo sentido de ser cooperantes en una sociedad que nos enseña a competir, a ver quién tiene más, a pisotear los derechos de las otras personas porque el tener está por encima de todo".

Colombia: Bancóldex libera nueva línea de crédito verde


Los empresarios interesados en adoptar prácticas responsables con el medio ambiente, mitigar el impacto de su actividad económica en los ecosistemas y cumplir con la normatividad ambiental colombiana, podrán contar con la segunda línea de crédito verde que dispuso Bancóldex por 45 mil millones de pesos (US$ 25 millones).

Proyectos de disminución de emisiones atmosféricas, sistemas de tratamiento de aguas residuales, manejo de residuos sólidos y líquidos, uso y generación de energías renovables (solar, eólica, geotérmica, biocombustibles), entre otros, podrán ser financiados con esta línea, informó el banco.

Santiago Rojas Arroyo
El cupo máximo de recursos por empresa es de hasta 2 mil millones de pesos (US$ 1,1 millón) y cuenta con plazos de pago de hasta cinco años, con condiciones favorables.

El presidente de Bancóldex, Santiago Rojas Arroyo, aseguró que esta nueva línea de crédito busca continuar con el apoyo del banco a los proyectos ambientales que desarrollen o vayan a realizar los micros, pequeños, medianos y grandes empresarios del país.

“Con estos nuevos recursos queremos llegar a la modernización y transformación de las empresas, con miras a generar en ellas efectos ambientales positivos y, asimismo, apoyarlas para que sean más competitivas frente a la incursión en nuevos mercados”, indicó.

Afirmó que los TLC que va a firmar Colombia y los que ya tiene suscritos, obliga a los empresarios a pensar que si quieren entrar en el proceso de globalización u operar en Europa y EE.UU., tienen que medir ciertos parámetros como la huella de carbono.

“En los países desarrollados, que son gran parte de nuestros socios comerciales, los consumidores son mucho más conscientes en este tema. Hay que crear productos que incorporen un proceso productivo con un menor impacto sobre el medio ambiente”, dijo Rojas.

El fantasma del sobreendeudamiento


(Mundo Microfinanzas) El Centro para el Estudio de las Innovaciones Financieras (CSFI, con sede en Londres) publicó el estudio Microfinance Banana Skins 2012, en su cuarta edición, con la opinión y percepción de expertos sobre los principales riesgos que acechan a las microfinanzas en el mundo.

En la senda de las anteriores ediciones 2008, 2009 y 2011, el estudio ausculta el análisis y las perspectivas de distintos sectores diferenciados según cuatro categorías: profesionales, inversores, reguladores y observadores. La encuesta fue realizada entre abril y mayo de 2012, totalizando 360 respuestas provenientes de 79 países.

El cuestionario se dividió en tres partes. En la primera, los consultados son invitados a describir, en sus propias palabras, sus principales preocupaciones para el sector en los próximos dos o tres años. En la segunda, se les requiere puntuar una lista de potenciales riesgos (las “cáscaras de banana” que menciona el título del estudio). En la tercera, tienen que puntuar el grado de preparación de las IMFs para manejar los riesgos que hayan identificado. Las respuestas son confidenciales, si bien se puede optar por hacer pública la firma.

El mensaje fundamental que arrojó el estudio del think tank londinense es que los riesgos inmediatos que plantean la crisis económica global y la controversia sobre la misión de la industria se han aliviado, no obstante lo cual persisten interrogantes de fondo sobre la dirección futura de las microfinanzas.

El hallazgo clave es que el sobreendeudamiento de los prestatarios es visto ahora como el factor más preocupante. Mereció un alto score de los consultados de más de la mitad de los países participantes, principalmente debido a su potencial de daño tanto financiero como reputacional.

El sobreendeudamiento es ampliamente visto como síntoma de dificultades más profundas en la industria: un exceso de capacidad prestamista creada por una sobre-expansión y el arribo de nuevos participantes, una falta de profesionalización dentro de las IMFs, así como un énfasis sobre el crecimiento y la rentabilidad a expensas de la prudencia.

El ranqueo global de los veinte principales riesgos que surgen del estudio son los siguientes (entre paréntesis la posición que cada uno ocupaba en el estudio de 2011): 1 Sobreendeudamiento (-); 2 Gobernanza corporativa (4); 3 Calidad de gerenciamiento (7); 4 Riesgo de crédito (1); 5 Interferencias políticas (5); 6 Calidad de gestión del crédito (-); 7 Gestión de clientes (-); 8 Competencia (3); 9 Regulación (6); 10 Liquidez (16); 11 Desplazamiento de la misión (9); 12 Apoyo administrativo (13); 13 Riesgos macro-económicos (17); 14 Staffing (8); 15 Riesgos externos (-); 16 Gestión de la tecnología (11); 17 Muy poco financiamiento (23); 18 Tasas de interés (21); 19 Demasiado financiamiento (22); 20 Riesgos cambiarios (24).

Quién dice qué

Los profesionales de las microfinanzas están preocupados sobre todo en lo que concierne al crédito: el crecimiento del sobreendeudamiento en prestatarios y el riesgo crediticio en general.

Carlos Labarthe, presidente ejecutivo de Banco Compartamos, de México, dijo que “el riesgo es que todos nosotros estamos tratando de atender al mismo cliente, lo que hace que la oferta de servicios financieros sea mayor. Esto es muy bueno para los clientes y para el país. El riesgo que yo veo es que muchos clientes no tienen una educación financiera como para manejar esta oferta, y la información disponible en el bureau de crédito no es tan grande. Así que existe el riesgo de que estos clientes se conviertan en sobreendeudados”.

Si bien los profesionales reconocen que el problema del crédito en general ocurre cuando hay controles débiles de las propias instituciones, también observan una serie de presiones externas como la competencia o interferencias políticas. De todos los grupos encuestados, los profesionales son los más preocupados por la presión de la competencia como una de las principales fuentes de riesgo.

Las preocupaciones de las instituciones tomadoras de depósitos destacan más la inquietud por aspectos reputacionales, posiblemente debido a la necesidad de transmitir una buena imagen que suscite confianza en los clientes. Carolina Benavides, gerente del área de Activo Social de Mibanco, de Perú, declaró que “las microfinanzas han crecido en las últimas décadas y han gozado de buena imagen. Esto ha atraído a nuevos jugadores y ha conllevado el riesgo de alejarse de metas sociales y sacrificarlas por intereses comerciales y de competencia. Esto afecta la reputación de la industria y por lo tanto a las instituciones que la componen”.

Financiamiento y liquidez son preocupaciones algo menores para este tipo de instituciones, pero los consultados no consideran que la posibilidad de tomar depósitos sea una gran ventaja. Muchos de ellos dicen que deben enfrentar la competencia de importantes entidades bancarias y sujetarse a regulaciones más severas y costos más elevados.

Desde el ángulo de los inversores, las principales preocupaciones tienen que ver con el fortalecimiento institucional de las IMFs: la calidad de su gobernanza corporativa y su gerenciamiento, así como su capacidad para manejar los riesgos. En particular, la respuesta de los inversores sugiere que ellos consideran como propósito prioritario de la institución la gestión sana de una empresa comercial, aun si esto significara dejar de lado ocasionalmente sus metas sociales. Por ejemplo, no parece preocupar demasiado a los inversores el desplazamiento de la misión (IMFs que desisten de enfocarse en poblaciones financieramente vulnerables), mientras que los riesgos asociados con el fortalecimiento y liderazgo institucional ocupan tres de las cuatro primeras posiciones señaladas por este grupo.

Lauren Burnhill, directora gerente de One Planet Ventures, de los Estados Unidos, dijo que “la calidad de gestión es también un problema para los inversores. Elegir a alguien por su dedicación a la misión suena como una buena idea, pero no si esto significa resignar un conjunto de habilidades claves necesarias para el crecimiento y la expansión”.

Pese a la preocupación esgrimida por otros grupos (en particular los profesionales) sobre el peligro de que los inversores se aparten de las microfinanzas debido a las turbulencias recientes en la industria, hubo pocos indicios de ello. Los inversores asignan un puntaje muy bajo al riesgo de financiamiento.

Los reguladores, a su vez, ven los mayores riesgos en la debilidad institucional de las IMFs, la calidad de su gobernanza corporativa y de su gerenciamiento. Por ejemplo, un examinador bancario en Nigeria dijo que “el principal riesgo que afronta la industria es el riesgo estratégico, derivado de la incapacidad de las instituciones para implementar planes de negocio adecuados, estrategias, toma de decisiones y asignación de recursos, y una incapacidad de adaptarse a los cambios en el entorno de los negocios”.

Los reguladores se mostraron también preocupados por el riesgo de crédito y el sobreendeudamiento, así como por los problemas de financiamiento y gestión de liquidez. En cambio, no parece preocuparles tanto los riesgos externos que las IMFs sí ven como amenazas (competencia, interferencias políticas), ni la gestión del riesgo propiamente dicha.

Por último, el grupo de observadores de la industria microfinanciera visualiza la debilidad institucional de las IMFs como el mayor riesgo: gobernanza, gerenciamiento, gestión del riesgo. Consideran que las IMFs necesitan ser más afiladas para responder a condiciones de negocios más duras. Diego Villalobos, analista de Acción, de los Estados Unidos, dijo que “los niveles de competitividad, eficiencia y escala requeridos ahora para que una IMF alcance el éxito se han incrementado significativamente en los últimos cinco años. El riesgo es que un pobre desempeño en liderazgo institucional (ejecutivo) tiene un impacto mayor sobre estos factores que lo que tenía antes”.

Los observadores también vieron en el sobreendeudamiento un gran problema y un síntoma de la debilidad dentro de las IMFs. Respecto a riesgos externos, esta categoría se mostró especialmente preocupada por el crecimiento de las interferencias políticas, no así por los entornos regulatorios y macroeconómicos.

En América Latina

El estudio también ofrece el análisis desglosado por regiones (Norteamérica, América Latina, Europa occidental, Europa central y del este, África (subsahariana), Norte de África-Medio Oriente, Asia y Asia del este y Pacífico.
En la visión latinoamericana sobre los riesgos de las microfinanzas, el sobreendeudamiento es cómodo el problema más señalado. Respondieron a la encuesta representantes de catorce países: Argentina (1), Bolivia (1), Brasil (2), Colombia (9), Costa Rica (2), República Dominicana (1), Ecuador (4), El Salvador (1), Honduras (1), México (5), Nicaragua (4), Paraguay (4), Perú (7) y Venezuela (1).

En las respuestas que involucraron mayormente a profesionales, el problema fue atribuido de lleno al fuerte crecimiento de la competencia a partir del ingreso de nuevos jugadores en los últimos años y el consecuente deterioro en los estándares de préstamo. La falta de información de crédito centralizado fue identificada como causa concurrente.

El sobreendeudamiento, en la visión de un auditor bancario colombiano, “se ha materializado en los últimos cuatro años y continúa creciendo debido al aumento de la competencia y la política de expansión agresiva de los actuales competidores”.

Estas preocupaciones dieron pie a algunos comentarios sobre la necesidad de fortalecer la gestión del riesgo en IMFs y de una mejor regulación. Un encuestado del Perú dijo que las microfinanzas han afrontado problemas de gobernanza “debido a que el profesionalismo de las juntas directivas y la calidad del gerenciamiento no avanzaron al mismo ritmo que los cambios acaecidos en la industria”.

El impacto de esta situación en la reputación de la industria es también motivo de preocupación: se percibe que las microfinanzas relajan sus metas sociales y concitan mayores críticas. En cambio, a diferencia de otras regiones, hay menos preocupación en América Latina sobre problemas de financiamiento y la cantidad de liquidez disponible para IMFs.

Referencia

Microfinance Banana Skins 2012. The CSFI Survey of microfinance risk (publicación del Centro para el Estudio de la Innovación Financiera CSFI, por David Lascelles y Sam Mendelson, Londres, julio de 2012). La publicación está sponsoreada por Citi y el CGAP. Descargable gratuito del estudio aquí

Rating e inversión: Los 15 años de MicroRate


(Mundo Microfinanzas) MicroRate cumple durante este mes de julio su 15º aniversario como la primera agencia de rating especializada en microfinanzas.

Damian von Stauffenberg
“Pusimos en marcha MicroRate porque ya en 1997 parecía que la inversión pública no podría financiar la inmensa demanda de microcrédito. Sólo los mercados privados de capital serían lo suficientemente vastos”, recordó Damian von Stauffenberg, fundador y presidente de MicroRate, a través de un comunicado. “Los mercados de capital, sin embargo, no prestan atención a un sector que carece de transparencia”.

Después de identificar la necesidad de transparencia, MicroRate comenzó a evaluar IMFs de modo experimental en 1996. Un año después, la agencia se constituyó formalmente con la misión de ser “proveedor líder en servicios de información para microfinanzas”, con el compromiso de mantener un alto nivel de calidad con independencia, integridad y vocación social.

Desde su fundación, ha realizado más de 600 evaluaciones incluyendo ratings de crédito, ratings sociales, evaluaciones institucionales y su producto original, el Performance Rating, informó la agencia. Desde su base en Washington D.C., la compañía fue expandiendo sus operaciones que la llevarían a abrir oficinas en Lima y Casablanca, Marruecos.

Además de las evaluaciones a IMFs, MicroRate publicó investigaciones que son referencias para la industria, entre las que se incluyen:

-  Role Reversal Revisited: Are public development institutions still crowding out private funders? (von Stauffenberg, D. y Rozas, D., 2011);

- The State of Microfinance Investment 2011: MicroRate’s 6th annual survey and analysis on microfinance investment vehicles (MIVs) (una serie de entrevistas con ejecutivos de los principales fondos de inversión en microfinanzas y un estudio de los 101 MIVs activos hacia agosto del año pasado);

- Cautious Resilience: The Impact of the Global Financial Crisis on Latin American and Caribbean Microfinance Institutions (von Stauffenberg, S., 2008, un reporte que proporciona un marco sobre cómo impactó la crisis financiera global en IMFs latinoamericanas y del Caribe en el último trimestre de 2008);

- Technical Guide: Performance Indicators for Microfinance Institutions (3a. edición)

MicroRate también es pionero en la evaluación de fondos de microfinanzas. Ha realizado la primera evaluación de una obligación de deuda colateralizada (CDO, en inglés) de microfinanzas y ha evaluado más de 60 fondos, precisó el comunicado. En 2010, lanzó su servicio Luminis para proporcionar datos y análisis de fondos de microfinanzas. Antes de eso, los inversores no tenían acceso a información comparable o métricas de benchmarking para esta nueva clase de activos, dijo MicroRate.

“El desarrollo de Luminis es justo el ejemplo de cómo MicroRate se esfuerza por proveer servicios pertinentes que ayuden a incrementar el acceso y conocimiento de opciones de inversión en microfinanzas”, comentó el CEO de la agencia, Sebastian von Stauffenberg. Y agregó: “La visión de MicroRate desde sus inicios ha sido ‘promover la circulación de fondos de mercados de capital a las microfinanzas mediante el incremento de la transparencia y el crecimiento en la comunidad microfinanciera global’. Vamos a continuar en la promoción de esta visión y satisfacer las necesidades de inversores y MIVs, así como también de IMFs que buscan cotidianamente promover finanzas inclusivas para los necesitados”.

MFTransparency y Planet Rating, matrimonio por la transparencia


Waterfield y Javoy firman el acuerdo (foto: MFTransparency)

(Mundo Microfinanzas) MicroFinance Transparency y Planet Rating anunciaron este jueves que planean formar una sociedad estratégica de implementación a través de la cual utilizarán sus fortalezas y expertise complementarias para recolectar y actualizar datos sobre precios de productos de microcrédito y promover la transparencia de precios dentro del sector de las microfinanzas.

Planet Rating, agencia de rating global basada en París especializada en microfinanzas, trabajará junto a MFTransparency, líder de la industria en transparencia de precios y con sede en Lancaster, Pennsylvania, para reunir y publicar datos completos y comparables sobre tasas de interés y gastos cargados a clientes de microfinanzas, informaron ambas instituciones a través de un comunicado.

En tanto prerrequisito para un pricing responsable y elemento clave de protección al consumidor, la transparencia conduce a un incremento de la competencia y a la toma de decisiones mejor informadas por parte de todos los sectores involucrados en la industria. En la expectativa de sus impulsores, esta sociedad redundará en el incremento de conocimiento de los precios que se manejan en las microfinanzas y en una mayor comprensión de sus tendencias en el tiempo.

En el marco de este acuerdo, Planet Rating actuará como socio de implementación para la recolección de datos y divulgación de precios de MFTransparency, comenzando por los siete países del programa enabling APR y EIR (las siglas en inglés indican “África fija precios responsablemente y educa sobre tasas de interés), fondeado por la MasterCard Foundation y lanzado en 2010 por MFT. Esos siete países son Malawi, Uganda, Ruanda, Ghana, Tanzania, Zambia y Mozambique.

Chuck Waterfield, CEO de MFTransparency, dijo que avanzar hacia este enfoque de acuerdo operativo “nos permitirá desarrollar una comprensión más profunda y extendida del pricing en microfinanzas. Nos complace trabajar con Planet Rating y con su apoyo vamos a extender los beneficios de la transparencia de precios a la industria de las microfinanzas en toda su amplitud”.

Por su parte Emmanuelle Javoy, directora gerente de Planet Rating, devolvió gentilezas hacia sus socios norteamericanos y confió que el acuerdo con MFTransparency posibilitará una mejor comprensión del “entorno competitivo de las IMFs que nosotros calificamos y de los costos cargados a los clientes en los mercados donde operamos”.

domingo, 29 de julio de 2012

Micronoticias de El Salvador


Ruralidad inclusiva en Centroamérica. El Foro Latinoamericano y del Caribe de Finanzas Rurales (Forolac-FR), la Red Financiera de Asociaciones Comunitarias (Red FASCO); Katalysis Red Microfinanciera Centroamericana, la red Alianza para el Desarrollo de la Microempresa de El Salvador (Alpimed) y la Asociación de Organizaciones de Microfinanzas de El Salvador (Asomi) invitan al III Encuentro Centroamericano denominado “Nueva ruralidad inclusiva para el desarrollo integral sostenible, cambio climático y la soberanía alimentaria”.


El evento se realizará en el campus de la Universidad Centroamericana José Simeón Cañas del 15 al 17 de agosto próximos, en San Salvador. En el marco de este encuentro, Forolac y la Fundación Redes invitan a participar de una gira educativa en la que se conocerá una interesante experiencia de economía local en el municipio Suchitoto, departamento de Cuscatlán -unos 50 kilómetros al noreste de la capital-, a través de la red Xúchit Tútut. La visita será el día 15 de agosto.

Plataforma tripartita por mipymes. La Comisión Nacional de la Micro y Pequeña Empresa de El Salvador (Conamype) llevó a cabo una reunión con actores del sector público-privado-academia para impulsar el programa “Sistema Regional de Información Mipyme de Centroamérica y República Dominicana”. Su propósito es contar con un instrumento de apoyo a la toma de decisiones así como establecer tendencias del sector mipyme en la región, informó la Comisión.

La directora ejecutiva de Conamype, Ileana Rogel, dijo que el primer paso es conformar una plataforma de coordinación de las tres esferas. Para tal efecto se convocó a instituciones como el Instituto Salvadoreño del Seguro Social (ISSS), la Dirección General de Estadísticas y Censos (Digestyc), la Cámara de Comercio e Industria de El Salvador, la Fundación Salvadoreña para el Desarrollo Económico y Social (Fusades), la Universidad Dr. José Matías Delgado, Unión Mipymes El Salvador, el banco central (BCR), entre otras instituciones.

Convenio para créditos en energías renovables. Armando Flores, ministro de Economía y presidente del Consejo Nacional de Energía (CNE), y Óscar Lindo, presidente del Banco de Desarrollo de El Salvador (Bandesal), firmaron un convenio de cooperación que busca financiar proyectos que implementen acciones de eficiencia energética y contribuyan al uso racional de la energía en el país.

Firma del convenio en San Salvador (foto: MINEC)
El CNE capacitará a analistas o consultores del banco en temas técnicos relacionados con eficiencia energética, desarrollo de energías renovables, realidad energética nacional y marcos legales, entre otros. Bandesal, en tanto, preparará líneas de crédito con las especificaciones necesarias y tasas de interés preferenciales para favorecer este tipo de inversiones, además de generar canales de promoción al público para dar a conocer en detalle sus productos financieros, informó el Ministerio.

Apoyo Integral-Usaid celebran acuerdo. La microfinanciera Apoyo Integral y la cooperación estadounidense (Usaid) firmaron una carta de entendimiento sobre el “Proyecto para mejorar el acceso a servicios financieros” de micro y pequeños empresarios salvadoreños.

Los dos principales componentes del programa de Usaid son: promover normas y regulaciones adecuadas y fortalecer a las instituciones intermediarias y apoyar el desarrollo de productos financieros adecuados. Las principales actividades a desarrollar conjuntamente son la promoción de la cultura del ahorro, el mejoramiento de los sistemas de información y desarrollo de tecnologías de banca móvil y canales alternativos.

Agilizan inscripción de empresarios individuales. El Banco Central de Reserva de El Salvador (BCR) informó que los empresarios individuales que deseen registrar sus empresas en línea ahora pueden hacerlo desde la página MiEmpresa.com, plataforma informática del gobierno salvadoreño.

Esta es una facilidad puesta a disposición de los empresarios bajo el auspicio de la Conferencia de las Naciones Unidas para el Comercio y el Desarrollo (Unctad) y la cooperación de Luxemburgo.

viernes, 27 de julio de 2012

Londres 2012, las Olimpíadas del comercio justo


foto: Fairtrade Foundation

(Mundo Microfinanzas) Londres 2012 serán los Juegos Olímpicos más “justos” de la historia, se entusiasma la organización Fairtrade España.

Los motivos para pensar así son que Inglaterra se ha convertido en los últimos años en “el país del comercio justo”, según reconoce la organización española. Y nos informa que es en el Reino Unido “donde encontramos más empresas que ofrecen productos Fairtrade, donde el 90% de los consumidores reconoce la certificación de Comercio Justo y donde el movimiento goza de mucho apoyo político”.

Gracias a este alto nivel de conciencia entre los británicos, los conservadores organizadores de los Juegos Olímpicos han tomado una decisión revolucionaria: por primera vez en la historia de los Juegos, todas las sedes consumirán productos Fairtrade: café, té, chocolate, azúcar, bananas, vino y naranjas.

Una buena noticia para agricultores y trabajadores de los países más pobres y una buena plataforma para aumentar la notoriedad del movimiento, tanto en España como en otras partes del mundo, confía la entidad.

Los organizadores estiman que hasta la culminación de los Juegos, el 12 de agosto, se consumirán aproximadamente unas 10 millones de bananas de las Antillas americanas y de Sudamérica; además se servirán 7,5 millones de tazas de té y 14 millones de café con el sello Fairtrade; y 10 millones de sobres de azúcar moreno, procedentes de Belice, endulzarán bebidas y postres de consumidores en Londres.

De acuerdo con Fairtrade España, para los productores y trabajadores de países en desarrollo que trabajan con el sello “estas cifras no sólo suponen vender sus productos a un precio justo y sostenible, sino además el ingreso de unos 125 mil euros en concepto de Premium Fairtrade”.

“Este Premium es un plus que se destinará a proyectos sociales como la construcción de colegios, zonas deportivas, sistemas de agua potable o recursos sanitarios y a proyectos de desarrollo del negocio”.

La decisión de ofrecer productos Fairtrade durante las semanas que duran los Juegos es responsabilidad de la iniciativa London 2012 Food Vision, encargada de supervisar los estándares de sostenibilidad de los servicios de catering de unas olimpíadas en las que servirán en total unas 14 millones de comidas, informa la organización española.

Londres 2012 reúne a unos 10.500 atletas, en 36 disciplinas deportivas, provenientes de 204 países (41 de América, 53 de Africa, 44 de Asia, 17 de Oceanía y 49 de Europa).

jueves, 26 de julio de 2012

Micronoticias del Perú


Diplomado de Microfinanzas en agosto. La Asociación de Instituciones de Microfinanzas del Perú (Asomif Perú) y la Universidad ESAN (Escuela de Administración de Negocios para Graduados) invitan al Diplomado en Microfinanzas, que dará comienzo el 25 de agosto próximo. El programa se ofrece a jefes de agencia, supervisores regionales, jefes de crédito, analistas de crédito, asesores de negocios, gestores de cobranzas y personal interesado de las IMFs.

A través de 70 sesiones de una hora y media por sesión (dos veces al mes, sábados y domingos en el campus de la Universidad ESAN en Lima), se impartirá conocimiento sobre Fundamentos, productos y servicios microfinancieros; Habilidades de negociación y trabajo en equipo; Tecnología crediticia en el análisis de estados financieros; Riesgo crediticio en microfinanzas; Gestión de cobranzas y recuperación efectiva; Estrategia de venta y servicio al cliente, más un trabajo integrador por parte del participante. La plantilla de profesores está integrada por Fernando García Rada, Luis Imaña Ramírez-Alzamora, Walter Leyva Ramírez, Javier Ibáñez Flores, Arturo García Villacorta y Mauricio Noriega Escobedo.

Publican guía para facilitadores financieros. El Programa de Desarrollo Productivo Agrario Rural del Perú (Agro Rural), con apoyo de la iniciativa mundial “Bancarizando el cambio”, conformada por CARE Perú, la organización Plan y el banco Barclays, publicó la Guía para la Formación de Facilitadores Financieros.

La Guía, desarrollada modularmente por Julio Villanueva Cárdenas y Yesenia Cornejo Garay -más equipo de colaboradores- está editada según la siguiente organización de contenidos: El programa de alfabetización financiera de Agro Rural, El facilitador financiero (características, funciones, técnicas de apoyo, recursos educativos) e Implementación del Programa de Alfabetización Financiera. La publicación tiene el objetivo de apoyar la tarea de Agro Rural en la promoción de “la capitalización de las familias como mecanismo de lucha contra la pobreza en los sectores rurales más pobres, a través de servicios financieros incluyentes”, según se lee en la introducción de la Guía.

Microfinanzas, el valor agregado de la economía. “Desarrollo socioeconómico de las familias, incremento del ingreso y educación financiera son algunos de los beneficios que reciben cerca de 17 mil mujeres de Arequipa, Juliaca, Pucullpa, Jaén, Tacna, Cusco y Lima, a través del Programa Bancos Comunales que brinda el portafolio de microfinanzas de ADRA Perú, dijo el director nacional de la organización, Luis Barba Briceño (foto).

foto: ADRA
Lo hizo en el marco de la inauguración del Taller Anual 2012, que concluyó el 15 de julio pasado. “Las microfinanzas vienen a ser hoy una herramienta importante para el desarrollo de los pueblos. Y si la crisis económica que se ve en otros países aún no se ve en el nuestro es, precisamente, por ese gran aporte, por ese valor agregado que las microfinanzas han podido dar a la economía del Perú, dijo Barba Briceño, informó ADRA.

Gestión de residuos sólidos con el BID. El Banco Interamericano de Desarrollo (BID) aprobó un préstamo de US$ 15 millones para apoyar el desarrollo de un sistema sostenible y eficiente para la gestión de residuos sólidos urbanos en zonas prioritarias del Perú. El proyecto beneficiará a las regiones y municipalidades de Amazonas, Apurímac, Ayacucho, Lima, Pasco, Junín y Loreto.

“Este proyecto colabora en promover municipios eco-eficientes con líneas prioritarias en el área de reciclaje y disposición final segura”, dijo Carmiña Moreno, jefa del equipo del proyecto del BID, en un comunicado difundido por el banco. “Eso y el tratamiento y reúso de aguas residuales domésticas ayudarán a Perú a transitar por un camino al desarrollo sostenible”, agregó.

Guatemala: Microfinanzas y remesas, en la óptica de los bancos


La Escuela Bancaria de Guatemala (EBG), de la Asociación Bancaria de Guatemala (ABG), organiza este jueves 26 y viernes 27, en la Ciudad de Guatemala, el 7mo Congreso Regional de Remesas, Microfinanzas y Bancarización (COREMIB 2012).

El evento cuenta con la participación de expertos de América Central, México, Colombia y los Estados Unidos, entre otros países y regiones, y se enfoca en el vínculo entre remesas y microfinanzas a través de la bancarización.

El Congreso será inaugurado por el presidente de la AGB, Luis Fernando Samayoa Delgado; el intendente administrativo de la Superintendencia de Bancos de Guatemala, Julio César Gálvez; el gerente general del Banco de Guatemala, Sergio Francisco Recinos Rivera y el coordinador titular del comité COREMIB 2012, Edgar Búcaro.

Paneles

Un primer panel se planteará la pregunta si, tras más de 25 años de esfuerzos en la región, se puede hablar de un desarrollo genuino del sector microfinanciero. El impacto regional será analizado por Oscar Avalle, representante residente del Banco Mundial en Guatemala, mientras que el impacto local estará bajo la lupa de los analistas Edgar Búcaro, docente de la EBG, e Iris Villalobos Barahona, de la consultora costarricense Villalobos & Asociados.

Posteriormente se desarrollará el panel Las remesas familiares como factor clave del desarrollo: sus beneficios, usos y negocios vinculados a las microfinanzas. Se analiza el rol clave de las instituciones de microcrédito para traducir remesas en desarrollo. Intervienen Jesús Cervantes González (Centro de Estudios Monetarios Latinoamericanos, CEMLA, México), Paloma Monroy (CEMLA, México), Otto René López (Banco de Guatemala) y Domingo Vásquez (Organización Internacional para las Migraciones, OIM, Misión Guatemala), bajo la moderación de Sonia Pellecer, especialista guatemalteca en remesas.

A continuación está programado el panel Avances regionales y buenas prácticas en materia de microfinanzas, que recogerá algunas experiencias exitosas de impacto en comunidades de bajos recursos y sectores informales de la economía de la región. Participan Carlos Buitrago (The Friendship Bridge-Puente de Amistad, Colombia), Javier Sánchez Rionda (Banco Compartamos, Guatemala), Gloria Esperanza Zarazúa (Programa Nacional de la Mipyme, Guatemala) y Carlos Flores Sequeira (Micoope y Seguros Columna, Guatemala), con la moderación de Eswin E. Pineda, especialista en microfinanzas de Banco Industrial, Guatemala.

Nuevas tecnologías, metodologías, procesos y productos innovadores que apoyan el desarrollo de las microfinanzas y las remesas familiares será el tema del siguiente panel. Se analizarán algunos casos exitosos en América Latina, con la visión de Mariano Castellanos (BYTE, Guatemala), Luis Díaz (TransUnion, Guatemala), Reynold Walter (Fundación de Asesoría Financiera a Instituciones de Desarrollo, Fafidess, Guatemala), Daniel Ayala (Wells Fargo Bank, Estados Unidos) y Julián Presa, especialista en microfinanzas de Banco de Antigua-Scotiabank, Guatemala, como moderador.

El panel que abre los debates del viernes abordará la Importancia de la información crediticia integrada para contrarrestar los altos niveles de endeudamiento, deteniéndose en algunas experiencias que han demostrado avances (como en Nicaragua) y analizando el estado de situación en Guatemala. Como panelistas intervienen el consultor Job Blijdenstein (Faceta Central, Guatemala), Betsy Amalia García Rivas (Superintendencia de Bancos, Guatemala) y, como moderador, Manuel Anley (Banco de Antigua-Scotiabank, Guatemala).

A continuación tendrá lugar el panel Las remesas familiares y su contribución al desarrollo de las comunidades. Según datos de la OIM, hay 1,2 millones de guatemaltecos que trabajan en los Estados Unidos (principalmente en Los Ángeles, California), cuyos envíos de remesas podrían representar para Guatemala ingresos por US$ 4.600 millones en 2012. Ahora bien, ¿contribuyen estos envíos al desarrollo de las comunidades, principalmente del interior del país? Buscarán responder a esta pregunta los expertos Mauricio Forero (Intermex Wire Transfer, Estados Unidos), Daniel Ayala (Wells Fargo Bank, EE.UU), Herbert Hernández (Banco G&T Continental, Guatemala) y Raúl Monterroso (Centro Cultural de España en Guatemala). Modera Jorge Portillo (Bantrab, Guatemala).

El panel que cierra el evento trata sobre Cooperación internacional, visión y programas de apoyo a las microfinanzas y remesas, con la participación de Oscar Avalle (representante residente del Banco Mundial en Guatemala) y Nicole Rossell (Fomin-BID, en Guatemala). Modera Carlos Herrera (Fundación Génesis Empresarial, Guatemala).

También está en la agenda de COREMIB2012 el taller Prevención de lavado de dinero en microfinanzas y remesas, con la opinión del especialista y docente de la EBG, Ricardo Vélez Lara. Se conocerán casos en los que se han utilizado servicios como remesas, microcréditos y tarjetas de crédito/débito para la comisión de delitos.